Джей Б. Маверик — активный трейдер, брокер товарных фьючерсов и аналитик фондового рынка с 17-летним опытом работы, а также с 10-летним опытом работы финансовым писателем и редактором книг.
Reviewed by Cierra Murry
Сиерра Мурри — эксперт в области банковского дела, кредитных карт, инвестирования, кредитов, ипотеки и недвижимости. Она является банковским консультантом, агентом по подписанию кредитов и арбитром с более чем 15-летним опытом работы в области финансового анализа, андеррайтинга, подготовки кредитной документации, проверки кредитов, соблюдения банковских требований и управления кредитными рисками.
Проверка фактов
Факты проверены Сюзанной Квилхауг
Сюзанна — специалист по маркетингу контента, писатель и специалист по проверке фактов. Она получила степень бакалавра в области финансов в Бриджуотерском государственном университете и помогает разрабатывать контент-стратегии для финансовых брендов.
Инвесторов часто привлекает низкая стоимость и простота торговли биржевыми фондами (ETF). Эти фонды представляют собой корзину ценных бумаг, которые отслеживают базовый индекс, что позволяет инвесторам ознакомиться с множеством различных компаний с определенными характеристиками. Эти компании обычно связаны между собой по классу активов, размеру компании или отрасли.
Таким образом, золотые ETF обеспечивают инвесторам возможность выхода на рынок золота без необходимости приобретения физического металла или акций различных золотодобывающих компаний. Лишь немногие из имеющихся золотых ETF предлагают бонус в виде выплаты дивидендов. Дивиденды выплачиваются только в тех ETF на основе акций, которые инвестируют в акции компаний, занятых в золотодобывающей промышленности.
ETF, выплачивающие дивиденды, обеспечивают определенную защиту от рисков, особенно на нестабильных рынках, предоставляя инвесторам дополнительный инвестиционный денежный поток. Даже если индекс показывает низкие результаты, инвестор может получать распределение прибыли в виде квартальных или годовых дивидендов.
Ниже рассматриваются четыре ETF, отслеживающие золото и выплачивающие дивиденды. Вся информация актуальна по состоянию на 6 мая 2022 г., если не указано иное.
Основные выводы
- Золотые ETF обеспечивают инвесторам доступ к рынку золота без необходимости покупать физическое золото или конкретные золотые акции.
- Дивидендная доходность Sprott Gold Miners ETF составляет 1,22%, хотя в его состав входят только 33 различные компании.
- VanEck Vectors Gold Miners ETF включает 56 различных компаний, а его дивидендная доходность составляет 1,15%.
- iShares MSCI Global Gold Miners ETF имеет самую высокую дивидендную доходность среди статей с текущей доходностью 2,08%.
- VanEck Vectors Junior Gold Miners ETF отслеживает результаты деятельности компаний с малой и средней капитализацией и дважды в год выплачивает дивиденды.
1. Sprott Gold Miners ETF (SGDM)
Sprott Gold Miners ETF (SGDM) был запущен в 2014 году. В настоящее время ETF владеет акциями 33 различных компаний, каждая из которых является крупнейшим игроком на рынке добычи золота и серебра.
Рыночная капитализация фонда составляет чуть менее 269 млн долл. Стратегически ETF разработан таким образом, чтобы повторять показатели индекса Solactive Gold Miners Custom Factors Index TR. Этот базовый индекс также состоит из 32 различных компаний, занимающихся добычей драгоценных металлов.
Годовые операционные расходы фонда составляют 0,52%, однако 0,02% из них не учитываются инвестиционным консультантом фонда, в результате чего чистая комиссия фонда составляет 0,50%. Дивидендная доходность фонда составляет 1,22%, и он выплачивает дивиденды каждый год с 2018 года. Последний раз ETF выплатил дивиденды в размере 0,36 долл. на акцию инвесторам 22 декабря 2021 года.
2. VanEck Vectors Gold Miners ETF (GDX)
VanEck Vectors Gold Miners ETF (GDX), запущенный компанией Van Eck в 2006 году, имеет около 14,3 млрд долл. чистых активов, что делает его одним из крупнейших и наиболее широко торгуемых золотых ETF. Он торгуется на бирже NYSE Arca.
Портфель ETF состоит из 56 пакетов акций, многие из которых являются одними из крупнейших в мире золотодобывающих компаний. Компании отбираются на основе рыночной стоимости, которая должна составлять не менее 750 млн. долл. В число держателей входят Newmont, Barrick Gold и Franco-Nevada. Фонд отслеживает индекс NYSE Arca Gold Miners Index.
Коэффициент расходов фонда составляет 0,52%. При дивидендной доходности 1,15% фонд GDX выплачивает дивиденды ежегодно. 27 декабря 2021 года GDX выплатил последние дивиденды в размере 0,5348 долл. на акцию. С момента основания в 2006 году фонд выплачивал дивиденды каждый год, за исключением 2008 года.
Золотые ETF, владеющие физическим драгоценным металлом или фьючерсными контрактами на золото, не предлагают дивидендной доходности.
3. iShares MSCI Global Gold Miners ETF (RING)
Фонд iShares MSCI Global Gold Miners ETF (RING) был запущен в 2012 году компанией BlackRock. Этот ETF с объемом чистых активов 577 млн. долл. отслеживает индекс инвестируемого рынка MSCI ACWI Select Gold Miners. Таким образом, он отслеживает деятельность компаний как в развитых, так и в развивающихся странах, основным источником дохода которых является добыча золота.
Всего в портфель входят 38 компаний. В тройку крупнейших входят Newmont, Barrick Gold и Agnico Eagle Mines Ltd. Вместе они составляют примерно половину портфеля ETF.
Дивидендная доходность фонда составляет 2,08%, а коэффициент расходов — 0,39%. Фонд выплачивает дивиденды раз в полгода. Перед тем как 17 декабря 2021 года фонд «РИНГ» выпустил распределение в размере 0,33 долл. на акцию, 16 июня 2021 года он выпустил распределение в размере 0,31 долл.
4. VanEck Vectors Junior Gold Miners ETF (GDXJ)
Фонд VanEck Vectors Junior Gold Miners ETF (GDXJ) был запущен компанией Van Eck в 2009 г., его чистые активы составляют около 4,4 млрд. долл. Этот фонд, дополняющий более крупный фонд GDX ETF компании Van Eck, предлагает акции золотодобывающих компаний с более низкой рыночной стоимостью.
Целью фонда является зеркальное отражение индекса Market Vectors Global Junior Gold Miners, который был разработан для отражения результатов деятельности компаний с малой и средней капитализацией, получающих основную часть доходов от добычи золота и серебра. Фонд состоит из 100 пакетов акций, причем крупнейшая позиция составляет менее 6% от общей стоимости портфеля.
К числу основных активов фонда относятся Pan-American Silver, Evolution Mining и Yamana Gold. В отличие от более крупных фондов, концентрация портфеля гораздо более диверсифицирована: на долю 10 крупнейших пакетов акций приходится менее 40% активов портфеля.
Коэффициент расходов фонда составляет 0,52%, а дивидендная доходность — 1,76%. 27 декабря 2021 года GDXJ выпустил последний дивиденд, распределив 0,7454 долл. на акцию. Фонд выплачивал дивиденды в 11 из 13 лет с момента его создания.
Выплачивают ли дивиденды золотые ETF?
Некоторые золотые ETF выплачивают дивиденды, например, перечисленные в данной статье. Важно отметить, что дивидендная доходность часто меняется с течением времени. Кроме того, компании и ETF могут принять решение не выплачивать дивиденды в течение определенного периода, что часто является результатом плохих финансовых показателей.
Какой ETF выплачивает самые высокие дивиденды?
Золотодобывающий ETF, который выплачивает самые высокие дивиденды в данной статье, — это iShares MSCI Global Gold Miners ETF (RING).
Есть ли у Vanguard золотой ETF?
В настоящее время компания Vanguard не предлагает ETF, ориентированных на добычу золота.
Какой золотой ETF является самым безопасным?
Выбор наиболее безопасного золотого ETF зависит от индивидуальной толерантности к риску и стиля инвестирования. ETF, как правило, более безопасны, чем отдельные акции, благодаря своей диверсифицированной природе. Однако ETF также очень централизованы в рамках определенной отрасли или класса активов. Уровень риска во всех золотых ETF будет примерно одинаковым.
Итог
Существует множество золотых ETF, различающихся по размеру активов под управлением, количеству компаний, входящих в состав фонда, и расходам на управление фондом. Эти фонды также различаются по срокам выплаты и дивидендной доходности.